Subscribe to Our Newsletter

We know you love savings. Sign up for more!

Betul ke ASB dan ASN Tak Patuh Syariah?

Updated 08 Sep 2022 – By Team Loanstreet

Team Loanstreet



Follow akaun Loanstreet di Facebook & Instagram untuk maklumat yang terkini

 

*Artikel ini asalnya ditulis oleh Junirah Jamil. Isi dan maklumat yang terdapat dalam artikel ini mungkin akan ditukar atau dikemaskini secara berkala oleh Team Loanstreet tanpa sebarang notis.

Sebelum tu, kami bagi back story sikit - Pelaburan Amanah Saham Bumiputera (ASB) dan Amanah Saham Nasional (ASN) adalah antara pelaburan yang paling popular kat Malaysia.

Kedua-dua pelaburan ni diuruskan oleh Amanah Saham Nasional Berhad (ASNB), sebuah anak syarikat yang dimiliki sepenuhnya oleh Permodalan Nasional Berhad (PNB). PNB pula ditubuhkan pada 17 Mac 1978 bertujuan bagi menjayakan Dasar Ekonomi Baru (DEB) dengan mengalakkan pelaburan dalam kalangan Bumiputera.

Setakat tahun 2022, pencapaian ASB boleh dikatakan cukup membanggakan dengan jumlah 10 juta pelabur dengan 170 bilion nilai unit pelaburan dalam edaran berbanding tahun sebelum.

Kenapa pelaburan ASB dan ASN ni popular?

Untuk pengetahuan korang, ni antara sebab kenapa ASB dan ASN ni popular dalam kalangan pelabur:

  1. Pulangan dividen yang menarik

  2. Dividen dan bonus dikecualikan cukai

  3. Kadar seunit juga rendah iaitu sebanyak RM1.00 seunit.

  4. Pelaburan dijamin oleh kerajaan

  5. Penjualan unit boleh dilakukan bila – bila masa bagi yang perlukan tunai

  6. Sijil ASB boleh dicairkan dengan mencagarkannya kat bank-bank tempatan untuk mendapatkan pinjaman dalam bentuk Overdraft. Kelayakan ni HANYA DIBENARKAN pada jenis perniagaan Pemilikan Tunggal sahaja. Dengan nilai tertentu yang ada pada sijil tersebut, pihak bank berani memberi kemudahan Overdraft Bank sebanyak 67% – 95% ke atas nilai sijil yang dicagarkan.

  7. Produk pelaburan kat Malaysia dengan akses paling baik dengan LEBIH 2,800 ejen cawangan melibatkan 10 bank termasuk Pejabat Pos, selain cawangan ASNB. 

    Antara agen-agen bank yang terlibat adalah:

  • Maybank
  • RHB
  • CIMB
  • AffinBank
  • Bank Muamalat
  • Bank Islam
  • Hong Leong Bank
  • Bank Simpanan Nasional
  • Alliance Bank
  • Ambank
  1. Pelaburan pun lebih senang dengan adanya portal myASNB dan kemudahan potongan pelaburan automatik, Auto-Labur yang semuanya ditawarkan secara percuma.


So, apa status pelaburan ASB dan ASN ni? Haram ke tak?

loanstreet-asb-asn-tak-patuh-syariah

Status pelaburan ASB dan ASN ni mula menjadi perhatian umum apabila terdapat percanggahan diantara Suruhanjaya Sekuriti Malaysia (SC) dengan Jawatankuasa Fatwa Majlis Kebangsaan Bagi Hal Ehwal Ugama Islam (MKI). Jom kita fahamkan apa perbezaan fungsi dan kaedah yang dipakai oleh SC dan MKI dulu.

Suruhanjaya Sekuriti Malaysia (SC)

Salah satu peranan SC adalah membuat keputusan samada sesuatu sekuriti diklasifikasikan sebagai patuh syariah atau tak adalah dengan mengikut garis panduan yang dikenali sebagai kaedah “kuatitatif”. Ada 2 perkara yang diambil kira:

1. Tanda Aras Aktiviti Perniagaan
  • Sekiranya aktiviti peniagaan bercampur diantara aktiviti patuh syariah dan tidak patuh syariah, keuntungan sebelum cukai sesebuah syarikat akan menentukan status sekuriti syarikat tersebut. Contohnya, syarikat perbankan atau insurans yang menjalankan aktivti perniagaan konvensional (mempunyai unsur riba) dalam masa yang sama menjalankan perniagaan Islamik. Jika perolehan daripada perniagaan konvensional melebihi tanda aras 5% daripada perolehan syarikat, maka sekuriti syarikat ini boleh dianggap sebagai tidak patuh syariah. Tanda aras aktivti perniagaan adalah berbeza mengikut jenis aktiviti perniagaan. 

2. Tanda Aras Nisbah Kewangan 
  • Tunai ke atas jumlah aset: Tunai yang disimpan dalam akaun konvensional (mempunyai unsur riba) tidak boleh melebihi 33% daripada kedudukan penyata kewangan syarikat
  • Hutang ke atas jumlah aset: Hutang yang dibayar sekali dengan faedah (mempunyai unsur riba) tidak boleh melebihi 33% daripada kedudukan penyata kewangan syarikat
Sebab tulah, bila tanda aras aktiviti perniagaan dan tanda aras nisbah kewangan menepati garis panduan syariah yang ditetapkan oleh SC, maka sekuriti syarikat tersebut dikategorikan sebagai patuh syariah.

Jawatankuasa Fatwa Majlis Kebangsaan Bagi Hal Ehwal Ugama Islam (MKI)

MKI ni pulak bertanggungjawab untuk mengeluarkan dan menyelaraskan hukum yang berkaitan dengan agama Islam di peringkat nasional melibatkan kepentingan seluruh umat Islam. Kaedah ketetapan hukum yang digunapakai adalah kaedah “istinbat” iaitu membuat keputusan hukum syarak  berpandukan al-Quran, as-Sunnah, Ijmak dan Qiyas, serta dalil-dalil lain. MKI juga mengambil kira kepentingan umum, keperluan dan maqasid syariyyah dan siasah syar’iyyah. 


Camne boleh ada pertikaian status pelaburan ASB dan ASN ni?

Setakat November 2018 , SC masih mengklasifikasikan pelaburan ASB dan ASN sebagai tidak patuh syariah kerana tak menepati garis panduan patuh syariah yang ditetapkan oleh SC. 

loanstreet-asb-asn-tak-patuh-syariah

Tapi, MKI pulak fatwakan bahawa hukum pelaburan ASB dan ASN ni adalah HARUS sejak tahun 2008. MKI berpendapat bahawa PNB sebagai pengurus dana ASB dan ASN tidak melabur dalam sektor berkaitan arak mahupun judi. 70% pelaburan PNB adalah menepati syariah. Hanya 30% sahaja dana dilaburkan dalam sektor kewangan (Maybank) dimana sekuriti Maybank adalah tidak patuh syariah. Pelaburan dalam sektor halal adalah lebih banyak daripada sektor yang haram disokong oleh Kenyataan Media yang dikeluarkan pengerusi MKI pada 2014. 


Habis tu, boleh ke tak melabur dalam ASB dan ASN?

loanstreet-asb-asn-tak-patuh-syariah

SC dan MKI adalah dua badan berkuasa dalam bidang masing – masing. SC boleh menyenaraikan mana-mana sekeruti sebagai patuh syariah atau tidak patuh syariah mengikut garis panduan yang ditetapkan SC. ASB dan ASN tidak terkecuali daripada garis panduan tersebut. Tapi perlu diingatkan bahawa status sekuriti boleh berubah-ubah daripada tidak patuh syariah kepada patuh syariah dan sebaliknya sekiranya garis panduan SC berubah atau berlaku penstrukturan semula aktiviti sesebuah syarikat.

Keputusan hukum yang dikeluarkan oleh MKI pulak adalah berpandukan kepada Ijtihad Jama’i dan persetujuan semua ahli Jawatankuasa yang terdiri daripada mufti, alim ulama' dan pakar dalam pelbagai bidang, berasaskan kepada kajian pakar-pakar ekonomi Islam dan penjelasan terperinci oleh Majlis Penasihat Shariah PNB tanpa terikat dengan garis panduan SC. Oleh itu, MKI membuat keputusan pelaburan dalam ASB dan ASN adalah HARUS.

Ha... dah faham kan? Jadi tak perlulah ragu-ragu lagi untuk melabur dalam ASB dan ASN ni lagi. Kalau ada yang bercadang untuk nak buat pinjaman ASB, boleh KLIK SINI.



*Artikel di atas bertujuan untuk memberi maklumat sahaja. Loanstreet tidak bertanggungjawab atas kerugian yang mungkin timbul jika ada sebarang tindakan anda dengan maklumat yang terdapat dalam artikel.
 

BACA JUGAK:

Teruskan Pembacaan...

Tentang Penulis

Team Loanstreet



LIHAT SEMUA ARTIKEL

Artikel Disarankan Untuk Anda

5 Sebab WAJIB Guna Instarem Hantar Duit ke Luar Negara

5 Sebab WAJIB Guna Instarem Hantar Duit ke Luar Negara

loanstreet-cara-baca-cek

Tak Tahu Baca Cek? Ni Cara yang Betul!

Nak Melabur? Jangan Lepaskan Promo Simpanan Tetap Terbaik di Malaysia 2022

Promo Simpanan Tetap (FD) Terbaik Malaysia 2022